Οριστικός κίνδυνος - Ευνοώντας χαμηλότερες αποδόσεις έναντι χαμηλότερης μεταβλητότητας

Κάποιος που αποφεύγει τον κίνδυνο έχει το χαρακτηριστικό ή το χαρακτηριστικό ότι προτιμά να αποφεύγει την απώλεια έναντι του κέρδους. Αυτό το χαρακτηριστικό συνήθως συνδέεται με επενδυτές ή συμμετέχοντες στην αγορά που προτιμούν επενδύσεις με χαμηλότερες αποδόσεις και σχετικά γνωστούς κινδύνους σε σχέση με επενδύσεις με δυνητικά υψηλότερες αποδόσεις, αλλά και με υψηλότερη αβεβαιότητα και μεγαλύτερο κίνδυνο. Μια κοινή έννοια που συνδέεται με τον κίνδυνο, η οποία συγκρίνει το επίπεδο κινδύνου μιας μεμονωμένης επένδυσης ή χαρτοφυλακίου με το συνολικό επίπεδο κινδύνου στο χρηματιστήριο, είναι η έννοια του beta. Unlevered Beta / Asset Beta Unlevered Beta (Asset Beta) είναι η μεταβλητότητα των αποδόσεων για μια επιχείρηση, χωρίς να λαμβάνεται υπόψη η οικονομική της μόχλευση. Λαμβάνει υπόψη μόνο τα περιουσιακά του στοιχεία. Συγκρίνει τον κίνδυνο μιας αμόλυβδης εταιρείας με τον κίνδυνο της αγοράς.Υπολογίζεται λαμβάνοντας το beta των ιδίων κεφαλαίων και διαιρώντας το με 1 συν το φορολογικό χρέος στα ίδια κεφάλαια

Οριστικός κίνδυνος και διάγραμμα κινδύνου

Τύποι Επενδύσεων Κίνδυνος που επιλέγουν οι επενδυτές

Ένας επενδυτής που αποφεύγει τον κίνδυνο τείνει να αποφεύγει σχετικά υψηλότερες επενδύσεις κινδύνου όπως μετοχές, δικαιώματα προαίρεσης και μελλοντικά συμβόλαια. Προτιμούν να διατηρήσουν επενδύσεις με εγγυημένες αποδόσεις και χαμηλότερο σε κανένα κίνδυνο. Αυτές οι επενδύσεις περιλαμβάνουν, για παράδειγμα, κρατικά ομόλογα και λογαριασμούς του Δημοσίου. Ακολουθούν δύο λίστες που ταξινομούν τις επενδύσεις χαμηλότερου και υψηλότερου κινδύνου. Λάβετε υπόψη ότι ενώ τα σχετικά επίπεδα κινδύνου διαφόρων τύπων επενδύσεων παραμένουν γενικά σταθερά, μπορεί να υπάρχουν καταστάσεις όπου μια συνήθως χαμηλού κινδύνου επένδυση έχει υψηλότερο κίνδυνο ή το αντίστροφο.

Ασφαλέστερες επενδύσεις χαμηλού κινδύνου

  • Δεσμούς
  • Πιστοποιητικά καταθέσεων
  • Τίτλοι του Δημοσίου
  • Ασφάλεια ζωής
  • Εταιρικά ομόλογα επενδυτικού βαθμού
  • Bullet Loan Bullet Loan Ένα bullet loan είναι ένας τύπος δανείου στο οποίο το κεφάλαιο που δανείζεται επιστρέφεται στο τέλος της διάρκειας του δανείου. Σε ορισμένες περιπτώσεις, το κόστος τόκων είναι
  • ETF *

Εκτός από αυτές τις συγκεκριμένες επενδύσεις, οποιοσδήποτε τύπος χρεωστικού μέσου που εκδίδεται από μια εταιρεία θα θεωρείται γενικά μια ασφαλής, χαμηλού κινδύνου επένδυση. Αυτά τα χρεωστικά μέσα είναι συνήθως κατάλληλα για επενδυτική στρατηγική που αποτρέπει τον κίνδυνο.

Αυτά τα μέσα έχουν χαμηλότερο κίνδυνο, τουλάχιστον εν μέρει λόγω του χαρακτηριστικού τους απόλυτης προτεραιότητας. Σε περίπτωση λύσης ή χρεοκοπίας μιας εταιρείας, υπάρχει μια συγκεκριμένη εντολή αποπληρωμής στους πιστωτές και τους επενδυτές της εταιρείας. Νομικά, η εταιρεία πρέπει πρώτα να εξοφλήσει τους οφειλέτες πριν αποπληρώσει τους προτιμώμενους μετόχους και τους κοινούς μετόχους (επενδυτές μετοχών)

Επενδύσεις υψηλότερου κινδύνου

  • Αποθέματα
  • Αποθέματα Πένυ
  • Αμοιβαία κεφάλαια
  • Χρηματοοικονομικά παράγωγα (Επιλογές, ΔΑΜ, προθεσμιακά συμβόλαια)
  • Εμπορεύματα
  • ETF *

* Ορισμένα ETFs παρουσιάζουν υψηλότερο κίνδυνο, αλλά τα περισσότερα ETF, ειδικά εκείνα που επενδύονται σε δείκτες αγοράς, θεωρούνται αρκετά ασφαλή, ειδικά σε σύγκριση με τις επενδύσεις σε μεμονωμένες μετοχές. Αυτό συμβαίνει επειδή συνήθως αντιμετωπίζουν σχετικά χαμηλότερη μεταβλητότητα, λόγω της διαφοροποιημένης φύσης τους. Λάβετε υπόψη, ωστόσο, ότι ορισμένα ETF επενδύονται σε σημαντικά υψηλότερους τίτλους κινδύνου. Ως εκ τούτου, η συμπερίληψη των ETF τόσο στις κατηγορίες χαμηλού όσο και υψηλού κινδύνου.

Επιπρόσθετοι πόροι

Ευχαριστούμε που διαβάσατε αυτόν τον οδηγό για να κατανοήσετε τον αντίστροφο ορισμό του κινδύνου για τους επενδυτές. Η αποστολή του Finance είναι να σας βοηθήσει να προωθήσετε την καριέρα σας στον κλάδο των χρηματοοικονομικών υπηρεσιών. Έχοντας υπόψη αυτόν τον στόχο, αυτοί οι πρόσθετοι πόροι χρηματοδότησης θα είναι πολύ χρήσιμοι:

  • Κίνδυνος και απόδοση Κίνδυνος και απόδοση Στην επένδυση, ο κίνδυνος και η απόδοση συνδέονται σε μεγάλο βαθμό. Οι αυξημένες πιθανές αποδόσεις των επενδύσεων συμβαδίζουν συνήθως με αυξημένο κίνδυνο. Διαφορετικοί τύποι κινδύνων περιλαμβάνουν κίνδυνο για συγκεκριμένο έργο, κίνδυνο για συγκεκριμένο κλάδο, ανταγωνιστικό κίνδυνο, διεθνή κίνδυνο και κίνδυνο αγοράς.
  • Συστηματικός κίνδυνος Συστηματικός κίνδυνος Ο συστηματικός κίνδυνος είναι εκείνο το μέρος του συνολικού κινδύνου που προκαλείται από παράγοντες πέραν του ελέγχου μιας συγκεκριμένης εταιρείας ή ατόμου. Ο συστηματικός κίνδυνος προκαλείται από παράγοντες που είναι εξωτερικοί για τον οργανισμό. Όλες οι επενδύσεις ή οι κινητές αξίες υπόκεινται σε συστηματικό κίνδυνο και, ως εκ τούτου, είναι μη διαφοροποιημένος κίνδυνος.
  • Συστηματικός κίνδυνος Συστηματικός κίνδυνος Ο συστημικός κίνδυνος μπορεί να οριστεί ως ο κίνδυνος που σχετίζεται με την κατάρρευση ή την αποτυχία μιας εταιρείας, ενός κλάδου, ενός χρηματοπιστωτικού ιδρύματος ή μιας ολόκληρης οικονομίας. Είναι ο κίνδυνος μιας μεγάλης αποτυχίας ενός χρηματοπιστωτικού συστήματος, όπου προκύπτει κρίση όταν οι πάροχοι κεφαλαίου χάνουν την εμπιστοσύνη τους στους χρήστες του κεφαλαίου
  • Οδηγός χρηματοοικονομικής μοντελοποίησης Δωρεάν οδηγός χρηματοοικονομικής μοντελοποίησης Αυτός ο οδηγός χρηματοοικονομικής μοντελοποίησης καλύπτει συμβουλές και βέλτιστες πρακτικές του Excel σχετικά με παραδοχές, προγράμματα οδήγησης, προβλέψεις, σύνδεση των τριών καταστάσεων, ανάλυση DCF, περισσότερα

Πρόσφατες δημοσιεύσεις