Το καθαρό εισόδημα είναι το ποσό του λογιστικού κέρδους που έχει απομείνει μια εταιρεία μετά την εξόφληση όλων των εξόδων της. Το καθαρό εισόδημα εντοπίζεται με τη λήψη εσόδων από πωλήσεις Έσοδα πωλήσεων Τα έσοδα από πωλήσεις είναι το εισόδημα που λαμβάνει μια εταιρεία από τις πωλήσεις αγαθών ή την παροχή υπηρεσιών. Στη λογιστική, οι όροι «πωλήσεις» και «έσοδα» μπορούν, και συχνά χρησιμοποιούνται, εναλλακτικά, να σημαίνουν το ίδιο πράγμα. Τα έσοδα δεν σημαίνει απαραίτητα μετρητά που λαμβάνονται. και αφαιρώντας τα COGS, SG&A SG&A Τα SG&A περιλαμβάνουν όλα τα έξοδα μη παραγωγής που πραγματοποιούνται από μια εταιρεία σε οποιαδήποτε δεδομένη περίοδο. Αυτό περιλαμβάνει έξοδα όπως ενοίκιο, διαφήμιση, μάρκετινγκ, λογιστική, δικαστικές διαφορές, ταξίδια, γεύματα, μισθοί διαχείρισης, μπόνους και άλλα. Περιστασιακά, μπορεί επίσης να περιλαμβάνει έξοδα απόσβεσης, απόσβεση και απόσβεση,έξοδα τόκου Έξοδα τόκου Έξοδα τόκου προκύπτει από εταιρεία που χρηματοδοτεί μέσω δανείων ή κεφαλαιακών μισθώσεων. Ο τόκος βρίσκεται στην κατάσταση λογαριασμού αποτελεσμάτων, αλλά μπορεί επίσης να υπολογιστεί μέσω του χρονοδιαγράμματος χρέους. Το πρόγραμμα πρέπει να περιγράφει όλα τα μεγάλα χρέη που έχει μια εταιρεία στον ισολογισμό της και να υπολογίζει τους τόκους πολλαπλασιάζοντας τους φόρους και τυχόν άλλα έξοδα.
Το καθαρό εισόδημα είναι το τελευταίο στοιχείο γραμμής στην κατάσταση λογαριασμού αποτελεσμάτων Κατάσταση εσόδων Η κατάσταση εσόδων είναι μία από τις βασικές οικονομικές καταστάσεις μιας εταιρείας που δείχνει τα κέρδη και τις ζημίες τους για μια χρονική περίοδο. Το κέρδος ή η ζημία καθορίζεται λαμβάνοντας όλα τα έσοδα και αφαιρώντας όλα τα έξοδα τόσο από λειτουργικές όσο και από μη λειτουργικές δραστηριότητες. Αυτή η δήλωση είναι μία από τις τρεις καταστάσεις που χρησιμοποιούνται τόσο στην εταιρική χρηματοδότηση (συμπεριλαμβανομένου του χρηματοοικονομικού μοντέλου) όσο και στη λογιστική. κατάλληλος. Ορισμένες καταστάσεις αποτελεσμάτων, ωστόσο, θα έχουν μια ξεχωριστή ενότητα στο κάτω μέρος που θα συνδυάζει τα αρχικά κέρδη εις νέον με τα τελικά κέρδη εις νέον, μέσω των καθαρών εσόδων και μερισμάτων.
Πηγή: Κατάθεση Amazon SEC
Άλλα ονόματα για καθαρό εισόδημα
Η κατώτατη γραμμή της κατάστασης αποτελεσμάτων μιας εταιρείας έχει τρία κοινά χρησιμοποιούμενα ονόματα, τα οποία περιλαμβάνουν:
- Καθαρά έσοδα
- Καθαρό κέρδος
- Τα καθαρά κέρδη
Και οι τρεις από αυτούς τους όρους σημαίνουν το ίδιο πράγμα, το οποίο μερικές φορές μπορεί να προκαλέσει σύγχυση σε άτομα που είναι νέοι στη χρηματοδότηση και τη λογιστική.
Σε αυτό το άρθρο, χρησιμοποιούμε και τους τρεις όρους εναλλακτικά.
Κατεβάστε το δωρεάν πρότυπο
Εισαγάγετε το όνομα και το email σας στην παρακάτω φόρμα και κατεβάστε το δωρεάν πρότυπο τώρα!
Δεσμοί με άλλες οικονομικές καταστάσεις
Το καθαρό εισόδημα είναι πολύ σημαντικό στο ότι είναι ένα κεντρικό στοιχείο γραμμής και στις τρεις οικονομικές καταστάσεις Τρεις Οικονομικές Καταστάσεις Οι τρεις οικονομικές καταστάσεις είναι η κατάσταση λογαριασμού αποτελεσμάτων, ο ισολογισμός και η κατάσταση ταμειακών ροών. Αυτές οι τρεις βασικές δηλώσεις είναι περίπλοκες. Ενώ επιτυγχάνεται μέσω της κατάστασης αποτελεσμάτων, το καθαρό κέρδος χρησιμοποιείται και στον ισολογισμό και στην κατάσταση ταμειακών ροών.
Τα καθαρά έσοδα ρέουν στον ισολογισμό μέσω των κερδών εις νέον, ενός λογαριασμού ιδίων κεφαλαίων. Αυτός είναι ο τύπος για την εξεύρεση τερματισμένων κερδών που διατηρούνται:
Λήξη RE = Αρχικά RE + Καθαρά έσοδα - Μερίσματα
Υποθέτοντας ότι δεν υπάρχουν μερίσματα, η μεταβολή στα κέρδη εις νέον μεταξύ περιόδων θα πρέπει να ισούται με τα καθαρά κέρδη σε αυτές τις περιόδους. Εάν δεν υπάρχει αναφορά μερισμάτων στις οικονομικές καταστάσεις, αλλά η αλλαγή στα κέρδη εις νέον δεν ισούται με το καθαρό κέρδος, τότε είναι ασφαλές να υποθέσουμε ότι η διαφορά πληρώθηκε σε μερίσματα.
Στην κατάσταση ταμειακών ροών, τα καθαρά κέρδη χρησιμοποιούνται για τον υπολογισμό των λειτουργικών ταμειακών ροών χρησιμοποιώντας την έμμεση μέθοδο. Εδώ, η κατάσταση ταμειακών ροών ξεκινά με τα καθαρά κέρδη και προσθέτει ξανά τυχόν μη μετρητά έξοδα που αφαιρέθηκαν στην κατάσταση λογαριασμού αποτελεσμάτων. Από εκεί, η αλλαγή στο καθαρό κεφάλαιο κίνησης Καθαρό κεφάλαιο κίνησης Καθαρό κεφάλαιο κίνησης (NWC) είναι η διαφορά μεταξύ των τρεχουσών περιουσιακών στοιχείων μιας εταιρείας (καθαρά από μετρητά) και των τρεχουσών υποχρεώσεων (χωρίς καθαρό χρέος) στον ισολογισμό της. Είναι ένα μέτρο της ρευστότητας μιας εταιρείας και της ικανότητάς της να εκπληρώνει τις βραχυπρόθεσμες υποχρεώσεις καθώς και τη χρηματοδότηση των δραστηριοτήτων της επιχείρησης. Η ιδανική θέση είναι να προστεθεί για να βρείτε ταμειακές ροές από τις λειτουργίες.
Κερδοφορία και απόδοση ιδίων κεφαλαίων
Τα καθαρά κέρδη χρησιμοποιούνται επίσης για τον προσδιορισμό του καθαρού περιθωρίου κέρδους. Αυτό είναι ένα εύχρηστο μέτρο του πόσο κερδοφόρα είναι η εταιρεία σε ποσοστιαία βάση, σε σύγκριση με το παρελθόν της ή με άλλες εταιρείες.
Το καθαρό περιθώριο κέρδους χρησιμοποιείται επίσης στη μέθοδο DuPont για την αποσύνθεση της απόδοσης ιδίων κεφαλαίων - ROE Return on Equity (ROE) Return on Equity (ROE) είναι ένα μέτρο της κερδοφορίας μιας εταιρείας που παίρνει την ετήσια απόδοση μιας εταιρείας (καθαρά έσοδα) διαιρεμένη με την τιμή του συνόλου των ιδίων κεφαλαίων (δηλαδή 12%). Η ROE συνδυάζει την κατάσταση λογαριασμού αποτελεσμάτων και τον ισολογισμό καθώς τα καθαρά έσοδα ή κέρδη συγκρίνονται με τα ίδια κεφάλαια. . Ο βασικός τύπος DuPont χωρίζει το ROE σε τρία στοιχεία:
ROE = Καθαρό περιθώριο κέρδους x Συνολικός κύκλος εργασιών x Χρηματοοικονομική μόχλευση
Η ανάλυση της ROE μιας εταιρείας μέσω αυτής της μεθόδου επιτρέπει στον αναλυτή να καθορίσει τη στρατηγική της εταιρείας. Μια εταιρεία με υψηλό ROE λόγω των υψηλών περιθωρίων καθαρού κέρδους, για παράδειγμα, μπορεί να θεωρηθεί ότι εφαρμόζει μια στρατηγική διαφοροποίησης προϊόντων.
Διαφορά μεταξύ καθαρών εσόδων και ταμειακών ροών
Το καθαρό εισόδημα είναι μια λογιστική μέτρηση και δεν αντιπροσωπεύει το οικονομικό κέρδος ή τις ταμειακές ροές. Αποτίμηση Δωρεάν οδηγοί αποτίμησης για να μάθετε τις πιο σημαντικές έννοιες με το δικό σας ρυθμό. Αυτά τα άρθρα θα σας διδάξουν τις βέλτιστες πρακτικές αποτίμησης της επιχείρησης και πώς να αποτιμήσετε μια εταιρεία χρησιμοποιώντας συγκρίσιμη ανάλυση εταιρείας, μοντελοποίηση προεξοφλημένων ταμειακών ροών (DCF) και προηγούμενες συναλλαγές, όπως χρησιμοποιούνται στην επενδυτική τραπεζική, στην έρευνα μετοχών, μιας επιχείρησης.
Δεδομένου ότι το καθαρό κέρδος περιλαμβάνει μια ποικιλία μη μετρητών εξόδων όπως αποσβέσεις, αποσβέσεις, αποζημίωση βάσει μετοχών κ.λπ., δεν ισούται με το ποσό των ταμειακών ροών που μια εταιρεία παρήγαγε κατά τη διάρκεια της περιόδου.
Για αυτόν τον λόγο, οι χρηματοοικονομικοί αναλυτές καταβάλλουν κάθε δυνατή προσπάθεια για να αναιρέσουν όλες τις λογιστικές αρχές και καταλήγουν σε ταμειακές ροές για την αποτίμηση μιας εταιρείας.
Για να μάθετε περισσότερα, εξερευνήστε τα μαθήματα χρηματοοικονομικής μοντελοποίησης.
Επιπρόσθετοι πόροι
Η αποστολή του Finance είναι να βοηθήσει τον καθένα να γίνει παγκόσμιος-χρηματοοικονομικός αναλυτής Ο αναλυτής Trifecta® Guide Ο απόλυτος οδηγός για το πώς να είσαι παγκόσμιας κλάσης οικονομικός αναλυτής. Θέλετε να είστε οικονομικός αναλυτής παγκόσμιας κλάσης; Θέλετε να ακολουθήσετε κορυφαίες βέλτιστες πρακτικές στον κλάδο και να ξεχωρίζετε από το πλήθος; Η διαδικασία μας, που ονομάζεται The Analyst Trifecta® αποτελείται από αναλυτικά στοιχεία, παρουσίαση και μαλακές δεξιότητες. Οι παρακάτω πόροι χρηματοδότησης έχουν σχεδιαστεί για να σας παρέχουν τα εργαλεία και την εκπαίδευση που χρειάζεστε για να γίνετε ένας μεγάλος οικονομικός αναλυτής:
- Πώς συνδέονται οι 3 καταστάσεις (δωρεάν διαδικτυακό σεμινάριο) Χρηματοοικονομικό σεμινάριο - Σύνδεση των 3 οικονομικών καταστάσεων Αυτό το τριμηνιαίο διαδικτυακό σεμινάριο χρηματοδότησης παρέχει μια ζωντανή επίδειξη του τρόπου σύνδεσης των 3 οικονομικών καταστάσεων στο Excel. Μάθετε τους τύπους και τη σωστή διαδικασία σύνδεσης
- Έξοδα απόσβεσης Έξοδα απόσβεσης Τα έξοδα απόσβεσης χρησιμοποιούνται για τη μείωση της αξίας των εγκαταστάσεων, των ακινήτων και του εξοπλισμού που ταιριάζουν με τη χρήση του, και φθορά με την πάροδο του χρόνου. Το κόστος απόσβεσης χρησιμοποιείται για να αντικατοπτρίζει καλύτερα το κόστος και την αξία ενός μακροπρόθεσμου περιουσιακού στοιχείου, καθώς σχετίζεται με τα έσοδα που δημιουργεί.
- Μέθοδοι αποτίμησης Μέθοδοι αποτίμησης Κατά την εκτίμηση μιας εταιρείας ως συνεχιζόμενης δραστηριότητας, χρησιμοποιούνται τρεις βασικές μέθοδοι αποτίμησης: ανάλυση DCF, συγκρίσιμες εταιρείες και προηγούμενες συναλλαγές. Αυτές οι μέθοδοι αποτίμησης χρησιμοποιούνται σε τραπεζικές επενδύσεις, έρευνα μετοχών, ιδιωτικά κεφάλαια, εταιρική ανάπτυξη, συγχωνεύσεις και εξαγορές, μοχλευμένες αγορές και χρηματοδότηση
- Οδηγός χρηματοοικονομικής μοντελοποίησης Δωρεάν οδηγός χρηματοοικονομικής μοντελοποίησης Αυτός ο οδηγός χρηματοοικονομικής μοντελοποίησης καλύπτει συμβουλές και βέλτιστες πρακτικές του Excel σχετικά με παραδοχές, προγράμματα οδήγησης, προβλέψεις, σύνδεση των τριών καταστάσεων, ανάλυση DCF, περισσότερα
