Έκθεση μετάφρασης - Επισκόπηση, μέτρηση και παραδείγματα

Η έκθεση στη μετάφραση είναι ένα είδος λογιστικού κινδύνου που προκύπτει λόγω των διακυμάνσεων στις συναλλαγματικές ισοτιμίες.

Έκθεση μετάφρασης

Περίληψη

  • Η έκθεση στη μετάφραση είναι ένα είδος λογιστικού κινδύνου που προκύπτει λόγω των διακυμάνσεων στις συναλλαγματικές ισοτιμίες.
  • Η μετατροπή των αξιών των συμμετοχών μιας ξένης θυγατρικής στο εγχώριο νόμισμα της μητρικής εταιρείας μπορεί να οδηγήσει σε ασυνέπειες εάν οι συναλλαγματικές ισοτιμίες αλλάζουν συνεχώς.
  • Υπάρχουν τέσσερις μέθοδοι μέτρησης της έκφρασης μετάφρασης: Τρέχουσες / Μη τρέχουσες, Νομισματικές / Μη νομισματικές, Τρέχουσες τιμές και Χρονικές μέθοδοι.

Κατανόηση της έκφρασης μετάφρασης

Τα περιουσιακά στοιχεία, οι υποχρεώσεις, τα ίδια κεφάλαια και τα κέρδη μιας θυγατρικής μιας πολυεθνικής εταιρείας Multinational Corporation Μια πολυεθνική εταιρεία είναι μια εταιρεία που δραστηριοποιείται στη χώρα καταγωγής της, καθώς και σε άλλες χώρες σε όλο τον κόσμο. Διατηρεί ότι ένα κεντρικό γραφείο είναι συνήθως σε νόμισμα της χώρας στην οποία βρίσκεται. Εάν η μητρική εταιρεία βρίσκεται σε μια χώρα με διαφορετικό νόμισμα, οι αξίες των συμμετοχών κάθε θυγατρικής πρέπει να μετατραπούν στο νόμισμα της πατρίδα.

Αυτή η μετατροπή μπορεί να οδηγήσει σε ορισμένες ασυνέπειες στον υπολογισμό των ενοποιημένων κερδών της εταιρείας εάν η συναλλαγματική ισοτιμία αλλάξει κατά την ενδιάμεση περίοδο. Είναι έκθεση μετάφρασης.

Για παράδειγμα, μια αυστριακή θυγατρική μιας αμερικανικής εταιρείας αγοράζει ένα κτίριο αξίας 100.000 ευρώ την 1η Σεπτεμβρίου 2019. Κατά την ημερομηνία αυτή, η συναλλαγματική ισοτιμία ευρώ-δολαρίου είναι 1 € = 1,20 $, επομένως η αξία του κτιρίου που μετατράπηκε σε δολάρια είναι 120.000 $.

Η εταιρεία αποφασίζει να μετατρέψει όλες τις ξένες συμμετοχές της σε δολάρια, για να παρουσιάσει έναν ενοποιημένο ισολογισμό στις 31 Μαρτίου 2020. Εκείνη την ημέρα, η συναλλαγματική ισοτιμία αλλάζει σε 1 € = 1,15 $, οπότε η αξία του κτιρίου πέφτει στα 115.000 $.

Μέτρηση της έκθεσης μετάφρασης

Η έκθεση στη μετάφραση μπορεί συχνά να απεικονίζει μια παραμορφωμένη αναπαράσταση των διεθνών συμμετοχών μιας εταιρείας εάν τα ξένα νομίσματα υποτιμούνται σημαντικά σε σύγκριση με το νόμισμα καταγωγής.

Οι λογιστές μπορούν να επιλέξουν μεταξύ πολλών επιλογών ενώ μετατρέπουν τις αξίες των ξένων συμμετοχών σε εγχώριο νόμισμα. Μπορούν να επιλέξουν να πραγματοποιήσουν μετατροπή με την τρέχουσα συναλλαγματική ισοτιμία ή με ιστορική ισοτιμία που επικρατεί τη στιγμή της εμφάνισης ενός λογαριασμού.

Όποιο ποσοστό και αν επιλέξουν, πρέπει, ωστόσο, να χρησιμοποιείται με συνέπεια για αρκετά χρόνια, σύμφωνα με την λογιστική αρχή IB Εγχειρίδιο - Λογιστικές αρχές Λογιστικές αρχές για επενδυτικές τραπεζικές αναλυτές. Η θεμελιώδης κατανόηση των λογιστικών αρχών είναι ζωτικής σημασίας για τη δημιουργία οποιασδήποτε σημαντικής οικονομικής ανάλυσης. Η ανάλυση συγχωνεύσεων και εξαγορών απαιτεί γνώση λογιστικών εννοιών. Δημιουργούμε από την αρχή και προσπαθούμε να συνοψίσουμε και να εξηγήσουμε τη λογιστική της συνέπειας. Η αρχή της συνέπειας απαιτεί από τις εταιρείες να χρησιμοποιούν τις ίδιες λογιστικές τεχνικές με την πάροδο του χρόνου για να διατηρήσουν την ομοιομορφία στα λογιστικά βιβλία.

Σε περίπτωση που υιοθετηθεί μια νέα τεχνική, θα πρέπει να αναφέρεται σαφώς στις υποσημειώσεις των οικονομικών καταστάσεων.

Κατά συνέπεια, υπάρχουν τέσσερις μέθοδοι μέτρησης της έκφρασης μετάφρασης:

1. Τρέχουσα / Μη τρέχουσα μέθοδος

Οι αξίες των τρεχουσών περιουσιακών στοιχείων και υποχρεώσεων μετατρέπονται με τη συναλλαγματική ισοτιμία που ισχύει κατά την ημερομηνία του ισολογισμού. Από την άλλη πλευρά, τα μη κυκλοφορούντα περιουσιακά στοιχεία και υποχρεώσεις μετατρέπονται με ιστορικό επιτόκιο.

Στοιχεία σε έναν ισολογισμό Ισολογισμός Ο ισολογισμός είναι μία από τις τρεις θεμελιώδεις οικονομικές καταστάσεις. Αυτές οι καταστάσεις είναι βασικές τόσο για τη χρηματοοικονομική μοντελοποίηση όσο και για τη λογιστική. Ο ισολογισμός εμφανίζει το σύνολο των περιουσιακών στοιχείων της εταιρείας και τον τρόπο χρηματοδότησης αυτών των περιουσιακών στοιχείων, είτε μέσω χρέους είτε με ίδια κεφάλαια. Περιουσιακά στοιχεία = Υποχρεώσεις + Ίδια κεφάλαια που διαγράφονται ή μετατρέπονται σε μετρητά εντός ενός έτους ονομάζονται τρέχοντα στοιχεία, όπως βραχυπρόθεσμα δάνεια, πληρωτέοι / εισπρακτέοι λογαριασμοί και διάφοροι πιστωτές / οφειλέτες. Κάθε στοιχείο που παραμένει στον ισολογισμό για περισσότερο από ένα έτος είναι μη κυκλοφορούν στοιχείο, όπως μηχανήματα, κτίρια, μακροπρόθεσμα δάνεια και επενδύσεις.

Εξετάστε τον ακόλουθο ισολογισμό μιας ευρωπαϊκής θυγατρικής μιας αμερικανικής εταιρείας, η οποία ακολουθεί τη μέθοδο. Ας υποθέσουμε ότι η ιστορική συναλλαγματική ισοτιμία είναι 1 € = 1,20 $ και η τρέχουσα ισοτιμία είναι 1 € = 1,15 $.

Έκθεση μετάφρασης - Τρέχουσα / Μη τρέχουσα μέθοδος

2. Νομισματική / Μη νομισματική μέθοδος

Όλοι οι νομισματικοί λογαριασμοί μετατρέπονται με την τρέχουσα συναλλαγματική ισοτιμία, ενώ οι μη νομισματικοί λογαριασμοί μετατρέπονται με ιστορική ισοτιμία.

Οι νομισματικοί λογαριασμοί είναι εκείνα τα στοιχεία που αντιπροσωπεύουν ένα σταθερό χρηματικό ποσό, είτε πρόκειται να ληφθούν είτε να πληρωθούν, όπως μετρητά, οφειλέτες, πιστωτές και δάνεια. Τα μηχανήματα, τα κτίρια και το κεφάλαιο είναι παραδείγματα μη νομισματικών στοιχείων, επειδή οι αγοραίες αξίες τους μπορεί να διαφέρουν από τις τιμές που αναφέρονται στον ισολογισμό.

Ο ισολογισμός που καταρτίζεται χρησιμοποιώντας τη νομισματική / μη νομισματική μέθοδο θα έχει ως εξής:

Νομισματική / Μη νομισματική μέθοδος

3. Τρέχουσα μέθοδος τιμής

Η τρέχουσα μέθοδος ισοτιμίας είναι η ευκολότερη μέθοδος, όπου η αξία κάθε στοιχείου στον ισολογισμό, εκτός από το κεφάλαιο, μετατρέπεται χρησιμοποιώντας την τρέχουσα συναλλαγματική ισοτιμία. Το απόθεμα κεφαλαίου αξιολογείται με τον ισχύοντα ρυθμό κατά την έκδοση του κεφαλαίου.

Ο ισολογισμός που καταρτίζεται με τη μέθοδο της τρέχουσας τιμής θα έχει ως εξής:

Μέθοδος τρέχουσας τιμής

4. Χρονική μέθοδος

Η χρονική μέθοδος είναι παρόμοια με τη νομισματική / μη νομισματική μέθοδο, εκτός από την επεξεργασία της απογραφής. Η αξία του αποθέματος γενικά μετατρέπεται χρησιμοποιώντας το ιστορικό επιτόκιο, αλλά εάν ο ισολογισμός καταγράφει το απόθεμα στην αγοραία αξία Αξία αγοράς Η αγοραία αξία χρησιμοποιείται συνήθως για να περιγράψει πόσο ένα περιουσιακό στοιχείο ή μια εταιρεία αξίζει σε μια χρηματοοικονομική αγορά. Αυτό καθορίζεται αμοιβαία από τους συμμετέχοντες στην αγορά και, μετατρέπεται χρησιμοποιώντας την τρέχουσα συναλλαγματική ισοτιμία.

Στο παραπάνω παράδειγμα, εάν υπάρχει απόθεμα αγαθών που καταγράφεται στον ισολογισμό στην ιστορική του αξία, ας πούμε 1.000 ευρώ, η αξία του σε δολάρια μετά τη μετατροπή θα είναι $ (1.000 x 1.2) ή 1.200 $.

Ωστόσο, εάν το απόθεμα αγαθών καταγράφεται στην τρέχουσα αγοραία αξία, για παράδειγμα, 1.050 €, τότε η αξία του θα είναι $ (1.050 x 1,15) ή 1,207,50 $.

Σε καθεμία από τις μεθόδους που χρησιμοποιήθηκαν παραπάνω, υπάρχει αναντιστοιχία μεταξύ των συνολικών αξιών των περιουσιακών στοιχείων και των υποχρεώσεων μετά τη μετατροπή. Κατά τον υπολογισμό του εισοδήματος και των καθαρών κερδών, οι διακυμάνσεις στις συναλλαγματικές ισοτιμίες μπορούν να στρεβλώσουν τα ποσά σε μεγάλο βαθμό, γι 'αυτό οι λογιστές συχνά χρησιμοποιούν αντιστάθμιση για να εξαλείψουν αυτόν τον κίνδυνο.

Σχετικές αναγνώσεις

Το Finance είναι ο επίσημος πάροχος της Πιστοποίησης Πιστοποιημένων Τραπεζών & Αναλυτών Πιστώσεων (CBCA) ™ CBCA ™ Η πιστοποίηση Πιστοποιημένου Τραπεζικού & Πιστωτικού Αναλυτή (CBCA) ™ είναι ένα παγκόσμιο πρότυπο για πιστωτικούς αναλυτές που καλύπτει χρηματοοικονομικά, λογιστικά, πιστωτική ανάλυση, ανάλυση ταμειακών ροών, μοντελοποίηση συμβολαίων, αποπληρωμές δανείων και άλλα. πρόγραμμα πιστοποίησης, που έχει σχεδιαστεί για να μετατρέψει οποιονδήποτε σε παγκόσμιο επίπεδο οικονομικός αναλυτής.

Για να συνεχίσετε να μαθαίνετε και να αναπτύσσετε τις γνώσεις σας σχετικά με την οικονομική ανάλυση, προτείνουμε ιδιαίτερα τους παρακάτω πόρους:

  • Ονομαστική πραγματική συναλλαγματική ισοτιμία (NEER) Ονομαστική πραγματική συναλλαγματική ισοτιμία (NEER) Η ονομαστική πραγματική συναλλαγματική ισοτιμία (NEER) είναι μια μορφή μέτρησης της ονομαστικής συναλλαγματικής ισοτιμίας ενός νομίσματος σε σχέση με ένα καλάθι άλλων νομισμάτων χρησιμοποιώντας
  • Κέρδος / Ζημία Συναλλάγματος Κέρδος / Ζημία Συναλλάγματος Ένα κέρδος / ζημία συναλλάγματος συμβαίνει όταν ένα άτομο πωλεί αγαθά και υπηρεσίες σε ξένο νόμισμα. Η αξία του ξένου νομίσματος, όταν μετατρέπεται στο τοπικό νόμισμα του πωλητή, θα ποικίλλει ανάλογα με την ισχύουσα συναλλαγματική ισοτιμία. Εάν η αξία του νομίσματος αυξηθεί μετά τη μετατροπή, ο πωλητής θα έχει κέρδος σε ξένο νόμισμα.
  • Εθνικό νόμισμα Εθνικό νόμισμα Το εθνικό νόμισμα είναι ένα νόμισμα που εκδίδεται από τη νομισματική αρχή ή την κεντρική τράπεζα μιας χώρας. Είναι το μέσο μέσω του οποίου είναι τα αγαθά ή οι υπηρεσίες
  • Hedging Arrangement Hedging Arrangement Η αντιστάθμιση αντιστάθμισης αναφέρεται σε μια επένδυση της οποίας στόχος είναι η μείωση του επιπέδου των μελλοντικών κινδύνων σε περίπτωση δυσμενών μεταβολών των τιμών ενός περιουσιακού στοιχείου. Η αντιστάθμιση παρέχει ένα είδος ασφαλιστικής κάλυψης για προστασία από απώλειες από μια επένδυση.

Πρόσφατες δημοσιεύσεις