Η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς των ΗΠΑ, ή η SEC, είναι μια ανεξάρτητη υπηρεσία της ομοσπονδιακής κυβέρνησης των ΗΠΑ που είναι υπεύθυνη για την εφαρμογή των ομοσπονδιακών νόμων περί αξιών Sarbanes Oxley Act. Ο νόμος Sarbanes-Oxley είναι ένας ομοσπονδιακός νόμος των ΗΠΑ που αποσκοπεί στην προστασία των επενδυτών κάνοντας εταιρικές γνωστοποιήσεις περισσότερο αξιόπιστο και ακριβές. και προτείνει κανόνες για κινητές αξίες. Είναι επίσης υπεύθυνο για τη διατήρηση της βιομηχανίας κινητών αξιών και των ανταλλαγών μετοχών και επιλογών. Τύποι Αγορών - Έμποροι, Μεσίτες, Χρηματιστηριακές αγορές περιλαμβάνουν μεσίτες, εμπόρους και χρηματιστηριακές αγορές. Κάθε αγορά λειτουργεί με διαφορετικούς μηχανισμούς διαπραγμάτευσης, οι οποίοι επηρεάζουν τη ρευστότητα και τον έλεγχο. Οι διαφορετικοί τύποι αγορών επιτρέπουν διαφορετικά χαρακτηριστικά διαπραγμάτευσης, που περιγράφονται σε αυτόν τον οδηγό, καθώς και τη ρύθμιση ηλεκτρονικών αγορών κινητών αξιών και άλλων δραστηριοτήτων στη χώρα.
Με έδρα την Ουάσινγκτον, DC και λειτουργεί σε 11 περιφερειακά γραφεία σε όλες τις ΗΠΑ, η SEC στοχεύει στην παροχή προστασίας στους επενδυτές. Μάθετε για διάφορες στρατηγικές και τεχνικές συναλλαγών και για τις διάφορες χρηματοοικονομικές αγορές στις οποίες μπορείτε να επενδύσετε και βεβαιωθείτε ότι οι αγορές είναι δίκαιες, αποτελεσματικές και εύρυθμες. Προσπαθεί επίσης να δημιουργήσει ένα περιβάλλον αγοράς που οι άνθρωποι μπορούν να εμπιστευτούν.
Ιστορικό της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς
Πριν από τη δημιουργία της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς των ΗΠΑ, υπήρχαν νόμοι για το γαλάζιο του ουρανού που εφαρμόστηκαν σε κρατικό επίπεδο. Ήταν υπεύθυνοι για τη ρύθμιση της πώλησης κινητών αξιών για την προστασία του επενδυτικού κοινού από την απάτη. Ωστόσο, οι εν λόγω νόμοι βρέθηκαν αναποτελεσματικοί.
Στη συνέχεια, το Κογκρέσο πέρασε τον νόμο περί κινητών αξιών του 1933 Ο νόμος περί ασφάλειας των τίτλων του 1933 Ο νόμος περί ασφάλειας των τίτλων του 1933 ήταν ο πρώτος σημαντικός νόμος για τις κινητές αξίες που ψηφίστηκε μετά τη συντριβή του χρηματιστηρίου του 1929. Ο νόμος αναφέρεται επίσης ως ο νόμος περί αλήθειας σε τίτλους, ο ομοσπονδιακός νόμος περί κινητών αξιών, ή το νόμο του 1933. Θεσπίστηκε στις 27 Μαΐου 1933 κατά τη διάρκεια της Μεγάλης Ύφεσης. ... ο νόμος είχε ως στόχο τη διόρθωση ορισμένων παραπτώσεων για τη ρύθμιση της διακρατικής πώλησης τίτλων σε ομοσπονδιακό επίπεδο, ενώ ο νόμος περί ανταλλαγής κινητών αξιών του 1934 ρυθμίζει την πώληση κινητών αξιών στη δευτερογενή αγορά. Το SEC δημιουργήθηκε από την Ενότητα 4 του Νόμου περί Ανταλλαγής Κινητών Αξιών του 1934, που ονομάζεται επίσης Νόμος περί Ανταλλαγής ή Νόμος του 1934, για την επιβολή ομοσπονδιακών νόμων περί κινητών αξιών.
Οργανωτική ρύθμιση της SEC
Η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς αποτελείται από πέντε Επιτρόπους που διορίζονται από τον Πρόεδρο των ΗΠΑ. Ένας από αυτούς ορίζεται ως πρόεδρος της Επιτροπής. Ο νόμος υπαγορεύει ότι όχι περισσότεροι από τρεις Επίτροποι μπορούν να προέρχονται από το ίδιο πολιτικό κόμμα, προκειμένου να διασφαλιστεί η μη μερική.
Εδώ είναι τα πέντε τμήματα εντός της SEC:
1. Τομέας της Corporation Finance
Αυτό το τμήμα είναι υπεύθυνο για τη βοήθεια της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς στην εκτέλεση του ρόλου της εποπτείας της εταιρικής αποκάλυψης σημαντικών πληροφοριών στους επενδυτές. Όταν πωλείται απόθεμα, μια εταιρεία υποχρεούται να συμμορφώνεται με κανονισμούς που σχετίζονται με την αποκάλυψη. Η Διεύθυνση της Corporation Finance έχει καθήκον να επανεξετάζει τακτικά έγγραφα αποκάλυψης που έχουν κατατεθεί από εταιρείες. Βοηθά επίσης στην ερμηνεία των κανόνων της SEC. Παρέχει επίσης συστάσεις σχετικά με νέους κανόνες υιοθέτησης στο SEC.
2. Τομέας Συναλλαγών και Αγορών
Αυτό το τμήμα βοηθά την SEC στην εξασφάλιση ότι οι αγορές είναι δίκαιες, εύρυθμες και αποτελεσματικές. Παρακολουθεί τις καθημερινές δραστηριότητες των μεγάλων συμμετεχόντων στην αγορά κινητών αξιών, των εταιρειών κινητών αξιών, των χρηματιστηρίων, των αυτορυθμιζόμενων οργανισμών, των οργανισμών εκκαθάρισης, των μεταφορέων, των οργανισμών αξιολόγησης πιστοληπτικής ικανότητας, καθώς και των επεξεργαστών πληροφοριών κινητών αξιών.
3. Τομέας Διαχείρισης Επενδύσεων
Ο διαχωρισμός της Διαχείρισης Επενδύσεων βοηθά την Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς στην εκτέλεση του ρόλου της στην προστασία των επενδυτών και στην προώθηση της δημιουργίας κεφαλαίων. Παρακολουθεί και ρυθμίζει τον κλάδο διαχείρισης επενδύσεων της χώρας Διασφαλίζει ότι οι γνωστοποιήσεις σχετικά με επενδύσεις όπως τα αμοιβαία κεφάλαια και τα χρηματιστηριακά κεφάλαια είναι χρήσιμες για τους πελάτες λιανικής. Το τμήμα εξασφαλίζει επίσης ότι το ρυθμιστικό κόστος δεν είναι πολύ υψηλό.
4. Τμήμα εκτέλεσης
Το τμήμα επιβολής είναι υπεύθυνο για την επιβολή των νόμων περί κινητών αξιών. Δίνει συστάσεις για την έναρξη ερευνών για παραβιάσεις του νόμου περί κινητών αξιών. Είναι επίσης υπεύθυνο να συνεργάζεται στενά με τις υπηρεσίες επιβολής του νόμου για την ανάληψη ποινικών υποθέσεων.
5. Τομέας οικονομικής ανάλυσης και ανάλυσης κινδύνων
Αυτή η διαίρεση είναι υπεύθυνη για την προστασία των επενδυτών και τη διατήρηση των αγορών δίκαιη, ομαλή και αποτελεσματική. Παρέχει επίσης οικονομικές αναλύσεις και αναλύσεις δεδομένων και αλληλεπιδρά με σχεδόν όλα τα τμήματα και τα γραφεία εντός της Επιτροπής.
Σχετικές αναγνώσεις
Σας ευχαριστούμε που διαβάσατε την εξήγηση της Finance για την Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς. Το Finance προσφέρει την πιστοποίηση Financial Modeling & Valuation Analyst (FMVA) ™ FMVA® Συμμετάσχετε 350.600+ μαθητές που εργάζονται σε εταιρείες όπως το Amazon, το JP Morgan και το πρόγραμμα πιστοποίησης Ferrari για όσους θέλουν να πάρουν την καριέρα τους στο επόμενο επίπεδο. Για να συνεχίσετε να μαθαίνετε και να προωθείτε την καριέρα σας, οι ακόλουθοι πόροι θα είναι χρήσιμοι:
- 2010 Flash Crash 2010 Flash Crash Το 2010 Flash Crash είναι η συντριβή της αγοράς που συνέβη στις 6 Μαΐου 2010. Κατά τη διάρκεια της συντριβής του 2010, οι κορυφαίοι δείκτες μετοχών των ΗΠΑ, συμπεριλαμβανομένου του Dow
- Ηθικά έναντι νομικών προτύπων Ηθικά έναντι νομικών προτύπων Ηθικά έναντι νομικών προτύπων: ποια είναι η διαφορά; Η λήψη αποφάσεων ηθικής και σεβασμού των νόμων είναι κάτι που οι επαγγελματίες των επενδύσεων
- Κόκκινες σημαίες απάτης Κόκκινες σημαίες απάτης Οι κόκκινες σημαίες απάτης αναφέρονται σε ανεπιθύμητες καταστάσεις ή συνθήκες που συμβάλλουν σταθερά σε απάτη, σπατάλη ή κατάχρηση πόρων.
- Τύποι αρχειοθετήσεων SEC Τύποι αρχειοθετήσεων SEC Η αμερικανική SEC καθιστά υποχρεωτική για τις εισηγμένες εταιρείες να υποβάλλουν διαφορετικούς τύπους αρχειοθετήσεων SEC, οι φόρμες περιλαμβάνουν 10-K, 10-Q, S-1, S-4, δείτε παραδείγματα. Εάν είστε σοβαρός επενδυτής ή επαγγελματίας χρηματοοικονομικών, η γνώση και η ικανότητα ερμηνείας των διαφόρων τύπων αρχειοθετήσεων SEC θα σας βοηθήσουν στη λήψη ενημερωμένων επενδυτικών αποφάσεων.
