Αποθέματα ανάπτυξης - Επισκόπηση, Χαρακτηριστικά, Παραδείγματα

Τα αποθέματα ανάπτυξης είναι αποθέματα που προσφέρουν σημαντικά υψηλότερο ρυθμό ανάπτυξης σε αντίθεση με το μέσο ρυθμό ανάπτυξης που επικρατεί στην αγορά. Αυτό σημαίνει ότι ένα απόθεμα ανάπτυξης αυξάνεται με ταχύτερο ρυθμό από το μέσο απόθεμα στην αγορά και, κατά συνέπεια, δημιουργεί ταχύτερα κέρδη.

Αποθέματα ανάπτυξης

Χαρακτηριστικά των αποθεμάτων ανάπτυξης

1. Υψηλός ρυθμός ανάπτυξης

Όπως υποδηλώνει το όνομά τους, τα αποθέματα ανάπτυξης τείνουν να παρουσιάζουν σημαντικά υψηλότερο ρυθμό ανάπτυξης από το μέσο ρυθμό ανάπτυξης της αγοράς. Αυτό σημαίνει ότι τα αποθέματα αναπτύσσονται με ταχύτερο ρυθμό από το μέσο όρο των αποθεμάτων στην αγορά.

2. Χαμηλά ή μηδενικά μερίσματα

Τα αποθέματα ανάπτυξης συνήθως πληρώνουν είτε χαμηλά μερίσματα είτε μηδενικά μερίσματα. Είναι επειδή οι εταιρείες ανάπτυξης αναπτύσσονται με πολύ γρήγορο ρυθμό, και ως εκ τούτου συνήθως θέλουν να επανεπενδύσουν τα κέρδη τους που διατηρούνται. Κέρδη που διατηρούνται. Ο τύπος των διατηρούμενων κερδών αντιπροσωπεύει όλα τα συσσωρευμένα καθαρά έσοδα που συμψηφίζονται με όλα τα μερίσματα που καταβάλλονται στους μετόχους. Τα Διατηρούμενα Κέρδη αποτελούν μέρος των ιδίων κεφαλαίων στον ισολογισμό και αντιπροσωπεύουν το τμήμα των κερδών της επιχείρησης που δεν διανέμονται ως μερίσματα στους μετόχους, αλλά αντίθετα προορίζονται για επανεπένδυση στην εταιρεία για την ενίσχυση της παραγωγικής ικανότητας της επιχείρησης.

3. Ανταγωνιστικό πλεονέκτημα

Οι εταιρείες ανάπτυξης συνήθως επιδεικνύουν σημαντικά υψηλότερο ρυθμό ανάπτυξης, επειδή τείνουν να διαθέτουν κάποιο είδος ανταγωνιστικού πλεονεκτήματος. Ανταγωνιστικό πλεονέκτημα. Τα ανταγωνιστικά πλεονεκτήματα επιτρέπουν σε μια εταιρεία να επιτύχει έναντι άλλων εταιρειών στον ίδιο κλάδο. Το ανταγωνιστικό πλεονέκτημα δίνει στις εταιρείες ανάπτυξης μια μοναδική πρόταση πώλησης (USP), η οποία τις βοηθά να πουλήσουν και να αναπτυχθούν καλύτερα από άλλες εταιρείες του ίδιου κλάδου.

4. Πιστή καταναλωτική βάση

Δεδομένου ότι οι εταιρείες ανάπτυξης απολαμβάνουν ανταγωνιστικό πλεονέκτημα έναντι άλλων εταιρειών του κλάδου, τείνουν να απολαμβάνουν μια πιστή, αυξανόμενη καταναλωτική βάση. Το USP που απολαμβάνουν αυτές οι εταιρείες έναντι των ανταγωνιστών τους εξασφαλίζει μια συνεχώς αυξανόμενη καταναλωτική βάση, η οποία συμβάλλει στον αυξανόμενο ρυθμό ανάπτυξής τους.

5. Έσοδα

Δεδομένου ότι τα αποθέματα ανάπτυξης πληρώνουν είτε πολύ χαμηλά είτε μηδενικά μερίσματα, οι επενδυτές δεν κάνουν πολλά από τις επενδύσεις τους βραχυπρόθεσμα. Ωστόσο, οι μακροπρόθεσμες προοπτικές είναι εντελώς διαφορετικές. Οι επενδυτές είναι σε θέση να παράγουν σημαντικά έσοδα μέσω κεφαλαιουχικών κερδών Απόδοση κεφαλαιουχικών κερδών Η απόδοση κεφαλαιουχικών κερδών (CGY) είναι η ανατίμηση των τιμών σε μια επένδυση ή μια ασφάλεια που εκφράζεται ως ποσοστό. Επειδή ο υπολογισμός του Capital Gain Yield περιλαμβάνει την τιμή αγοράς ενός τίτλου με την πάροδο του χρόνου, μπορεί να χρησιμοποιηθεί για την ανάλυση της διακύμανσης στην τιμή αγοράς ενός τίτλου. Δείτε τον υπολογισμό και το παράδειγμα, αφού δείτε ότι οι εταιρείες ανάπτυξης παρουσιάζουν διπλάσια, τριπλάσια ή πολυπλάσια ανάπτυξη με την πάροδο των ετών.

6. Παράγοντας κινδύνου

Οι επενδύσεις έρχονται πάντα με κάποιο κίνδυνο. Ένα τέτοιο γεγονός δεν είναι επίσης ξένο για τα αποθέματα ανάπτυξης. Ενώ τα αποθέματα ανάπτυξης είναι μια πολύ ελκυστική επενδυτική επιλογή και μπορούν να δημιουργήσουν σημαντικά κέρδη μακροπρόθεσμα, το επίπεδο αβεβαιότητας που τους περιβάλλει βραχυπρόθεσμα συμβάλλει σε έναν παράγοντα υψηλού κινδύνου.

Αυτή η αβεβαιότητα προκύπτει από το γεγονός ότι τα αποθέματα ανάπτυξης συνήθως πληρώνουν χαμηλά ή καθόλου μερίσματα. Ως εκ τούτου, ο επενδυτής κερδίζει μόνο από την επένδυση μακροπρόθεσμα, υπό την προϋπόθεση ότι η εταιρεία αποδίδει καλά. Στην σπάνια περίπτωση που η εταιρεία δεν αποδίδει, ο επενδυτής ενδέχεται να υποστεί ζημίες. Ως εκ τούτου, όπως και κάθε επένδυση, υπάρχει ένας παράγοντας κινδύνου που συνδέεται με τα αποθέματα ανάπτυξης.

Ενδεικτικά παραδείγματα

1. Amazon.com Inc. (AMZN)

Η Amazon θεωρείται ένα από τα πιο επιτυχημένα, επιτυχημένα αποθέματα ανάπτυξης με την πάροδο των ετών, όπως μπορεί κανείς να πει από την τεράστια και συνεχή επιτυχία του γιγαντιαίου διαδικτυακού λιανοπωλητή τα τελευταία χρόνια.

2. Facebook (FB)

Το Facebook είναι μια άλλη εταιρεία ανάπτυξης που ήταν εξαιρετικά επιτυχημένη εδώ και πολλά χρόνια. Ενώ κάποτε ήταν το πιο δημοφιλές απόθεμα ανάπτυξης, το Facebook υπέστη τα δικά του μειονεκτήματα τα τελευταία χρόνια σχετικά με ζητήματα απορρήτου δεδομένων, παραβίαση των δικαιωμάτων απορρήτου και άλλα ζητήματα. Παρά τις πολλές προκλήσεις, το Facebook παραμένει ένα από τα πιο επιτυχημένα αποθέματα ανάπτυξης, με έναν συνεχώς αυξανόμενο ρυθμό ανάπτυξης.

3. Apple Inc. (AAPL)

Η Apple είναι ένα από τα πιο περιζήτητα μετοχές ανάπτυξης με την πάροδο των ετών. Η Apple κατάφερε να επιτύχει έναν συνεχή, αυξανόμενο ρυθμό ανάπτυξης με πολύ γρήγορο ρυθμό, κυρίως λόγω μιας πολύ πιστής καταναλωτικής βάσης. Η εταιρεία επιβλέπει μια μάρκα στην οποία οι καταναλωτές θέλουν να συνδεθούν - όχι μόνο με ένα προϊόν, αλλά και με τη μάρκα συνολικά. Επιπλέον, μοναδικά και υψηλής ποιότητας προϊόντα και συνεχής καινοτομία δίνουν στην Apple ανταγωνιστικό πλεονέκτημα έναντι των ανταγωνιστών της.

4. Netflix (NFLX)

Το Netflix εντάσσεται στη λίστα με τις κερδοφόρες μετοχές ανάπτυξης. Ακριβώς όπως και οι προαναφερθείσες εταιρείες ανάπτυξης, ο διαδικτυακός γίγαντας ροής ξεκίνησε μικρός αλλά λειτούργησε καλά για να αποκτήσει μια πιστή, αυξανόμενη καταναλωτική βάση και να παρέχει υπηρεσίες ροής. Δεδομένου ότι η εταιρεία ήταν η πρώτη που προσέφερε τέτοιες υπηρεσίες, απέκτησε ανταγωνιστικό πλεονέκτημα έναντι άλλων συμμετεχόντων στην αγορά, με τη βοήθεια μιας ήδη καθιερωμένης πιστής βάσης καταναλωτών. Ως εκ τούτου, το Netflix μπόρεσε να αναπτυχθεί τόσο σημαντικά όσο και.

Περισσότεροι πόροι

Το Finance είναι ο επίσημος πάροχος του παγκόσμιου Αναλυτή Χρηματοοικονομικής Μοντελοποίησης & Αποτίμησης (FMVA) ™ FMVA® Συμμετοχή σε 350.600+ μαθητές που εργάζονται για εταιρείες όπως το πρόγραμμα πιστοποίησης Amazon, JP Morgan και Ferrari, σχεδιασμένο για να βοηθήσει οποιονδήποτε να γίνει οικονομικός αναλυτής παγκόσμιας κλάσης . Για να συνεχίσετε να προωθείτε την καριέρα σας, οι παρακάτω πόροι θα είναι χρήσιμοι:

  • Πολιτική σταθερού μερίσματος πληρωμών μερισμάτων Πολιτική σταθερού μερίσματος πληρωμών μερισμάτων Πολιτική σταθερού μερίσματος πληρωμών μερισμάτων είναι μια πολιτική μερισμάτων στην οποία το ποσοστό κερδών που καταβλήθηκε με τη μορφή μερισμάτων διατηρείται σταθερό. Με άλλα λόγια, μια σταθερή πολιτική αναλογίας πληρωμών μερισμάτων διατηρεί το ίδιο ποσοστό κερδών που καταβάλλονται με τα μερίσματα στους μετόχους.
  • Επένδυση σε μετοχές: Ένας οδηγός για την ανάπτυξη Επένδυση σε μετοχές: Ένας οδηγός για την ανάπτυξη.
  • Τεχνική Ανάλυση: Οδηγός για Αρχάριους Τεχνική Ανάλυση - Οδηγός για Αρχάριους Η τεχνική ανάλυση είναι μια μορφή αποτίμησης επενδύσεων που αναλύει τις προηγούμενες τιμές για να προβλέψει τη μελλοντική δράση των τιμών. Οι τεχνικοί αναλυτές πιστεύουν ότι οι συλλογικές ενέργειες όλων των συμμετεχόντων στην αγορά αντικατοπτρίζουν με ακρίβεια όλες τις σχετικές πληροφορίες και, ως εκ τούτου, αποδίδουν συνεχώς μια δίκαιη αγοραία αξία σε κινητές αξίες.
  • Πρόταση αξίας Πρόταση αξίας Η πρόταση αξίας είναι μια υπόσχεση αξίας που δηλώνεται από μια εταιρεία που συνοψίζει τα οφέλη (-τα) του προϊόντος ή της υπηρεσίας της εταιρείας και τον τρόπο με τον οποίο παρέχονται

Πρόσφατες δημοσιεύσεις